Madrid y Andalucía encabezan la subida de las hipotecas en la última década

El coste de acceder a una vivienda en España ha experimentado un ascenso vertiginoso en la última década. El importe medio de las hipotecas para la compra de vivienda ha pasado de superar ligeramente los 100.000 euros en agosto de 2015 a rozar los 170.000 euros en el mismo mes del presente año. Esta escalada representa un incremento de casi el 63 %, una cifra que se eleva aún más, superando el 70 %, en comunidades clave como Madrid y Andalucía.

Según los datos más recientes del Instituto Nacional de Estadística (INE), en agosto de 2015, el importe medio de la hipoteca era de 104.318 euros. Diez años después, en agosto de este año —el último mes con registros disponibles—, esta cifra se ha situado en 169.650 euros.

Este notable aumento medio del 63 % en el importe de los préstamos hipotecarios se mantiene ligeramente por debajo del encarecimiento global del precio de la vivienda durante el mismo periodo. En la última década, el precio del metro cuadrado ha subido de 1.524 a 2.679 euros, lo que implica una diferencia cercana al 76 %. Esto demuestra que, aunque los precios de las casas han subido más, el endeudamiento medio de los compradores, medido por el importe de las hipotecas, también lo ha hecho de forma muy significativa.

Disparidad regional: La subida de las hipotecas en Madrid y Andalucía

La media nacional oculta una fuerte disparidad regional, especialmente en dos comunidades autónomas donde la subida del importe del préstamo supera con creces la media: Madrid y Andalucía.

En la Comunidad de Madrid, el importe medio de las hipotecas prácticamente se ha duplicado. Ha pasado de 141.847 euros a 276.158 euros, marcando un incremento del 95 %. Aunque este salto es el más acusado del país en términos absolutos, el incremento es aproximadamente la mitad de lo que ha subido el precio del metro cuadrado en la región, que ha pasado de 1.557 a 4.384 euros en el mismo periodo.

Andalucía también refleja una tendencia al alza muy marcada. En esta comunidad, la subida del importe de la hipoteca media ha sido del 77 %, pasando de 89.042 euros a 157.647 euros. Esto ocurre en un mercado inmobiliario andaluz donde el metro cuadrado se ha encarecido un 59 %.

El impacto de la inversión extranjera en los préstamos hipotecarios

Expertos del sector atribuyen la fuerte alza de los precios de la vivienda, y consecuentemente en el importe de las hipotecas, en estas dos comunidades a factores como la inversión extranjera. La compraventa de vivienda libre por parte de extranjeros experimentó un crecimiento del 2 % interanual solo en el primer semestre de este año, alcanzando las 71.155 operaciones a nivel nacional.

Según datos del Consejo General del Notariado, británicos, marroquíes y alemanes lideraron estas transacciones, suponiendo un 19,3 % del total nacional. Madrid y Andalucía, con un foco especial en la turística Costa del Sol, se han consolidado como destinos preferidos por grandes inversores y extranjeros con un alto poder adquisitivo, impulsando la demanda y el coste de la vivienda. Este efecto de la demanda externa también influye en la capacidad de endeudamiento y en las condiciones de las hipotecas que se contratan en estas zonas.

Otras cifras a considerar

El encarecimiento del préstamo hipotecario no es exclusivo de Madrid y Andalucía, aunque sea menos intenso. En la Comunidad Valenciana, la hipoteca media subió un 74 % en la década analizada, mientras que en Baleares el incremento fue del 70 %.

Les siguen de cerca Canarias (68 %) y La Rioja (63 %), situándose ambas en la media nacional de subida. Por debajo, se encuentran comunidades como Murcia (56 %), Cataluña (53 %) y Navarra (50 %). En el otro extremo, con incrementos más moderados, se hallan Aragón (31 %) y Extremadura (28 %), que registran las subidas más bajas en el importe medio de las hipotecas en la última década.